Được gắn vào trong thẻ tín dụng, dữ liệu cá nhân sẽ được lưu giữ trên chip - giống như một máy tính siêu nhỏ. Điều đó có nghĩa nó có thể lưu trữ dữ liệu an toàn hơn việc lưu giữ thông tin tại dải băng từ (có trên bề mặt của các thẻ tín dụng hiện nay).

Mỗi thẻ chip chứa đựng dữ liệu đặc biệt của một định chế tài chính, theo đó, việc làm thẻ chip giả hay lấy cắp dữ liệu cá nhân từ thẻ để ăn cắp tiền bị hạn chế hơn. Theo ông Greg Skinner, người phát ngôn của Ngân hàng Royal Bank, Anh, thẻ chip được coi là cuộc cách mạng kế tiếp của thẻ từ.